商品先物取引委員会（CFTC）は本日、Allianz Global Investors US LLC（AGI US）の登録を取り消す意向を通知する告知を提出したことを発表しました。
規制当局は同時に、AGI USからの和解提案を受け入れ、その訴訟を解決する意見と命令を発行しました。この命令により、AGI USの商品取引アドバイザーおよび商品プールオペレーターとしてのCFTCへの登録が取り消されます。
商品取引法（CEA）に基づき、告知によれば、AGI USはその登録に対する法定の資格停止の対象であり、これは証券取引委員会（SEC）の命令に基づいています。SECの命令では、AGI USが証券取引法および投資顧問法に違反したと認定され、その登録が法定の資格停止の対象となったとされています。
SECの命令によれば、AGI USは3人のポートフォリオマネージャーを通じて、Structured Alphaと呼ばれる複雑な証券オプショントレーディング戦略を使用するファンドの機関投資家に対して数多くの虚偽の陳述と疎漏を行う大規模な詐欺スキームに参加していました。
具体的には、SECの命令は、AGI USがStructured Alphaファンドの重大な下降リスクと実際のパフォーマンスを投資家に虚偽で説明していたと指摘しています。SECの命令によれば、2020年のCOVID関連の市場の不安定さがAGI USのスキームを露呈し、Structured Alphaファンドおよびその投資家がAGI USの不正行為の結果として数十億ドルの損失を被ったことが明らかになりました。
CFTCの命令では、CEA第8a(2)(E)(i)条に基づきAGI USが法定の資格停止の対象であると認定し、その登録を取り消す条件が規定されています。
